AFER IMMO : le fonds immobilier

Le contrat d'assurance vie AFER vous propose un fonds immobilier, AFER Immo, qui vous permet de diversifier vos investissements dans l'immobilier.

AFER Immo est une Société Civile Immobilière (SCI) à capital variable créée pour le contrat d'assurance vie AFER. Ce fonds immobilier est destiné aux investisseurs recherchant la performance d'un placement à long terme adossé à de l'immobilier diversifié. En effet, le marché de l'immobilier nécessitant un horizon d'investissement lointain pour profiter de la valorisation à long terme des biens, la durée de placement recommandée est supérieure à 10 ans.

L'objectif de gestion d'AFER Immo est de proposer la valorisation d'un placement à travers la perception de revenus locatifs et une perspective de plus-value à long terme d'un patrimoine immobilier de qualité et diversifié (bureaux, commerces, résidentiel, établissement d'hébergement pour personnes âgées dépendantes …) situé majoritairement à Paris et en Ile de France.

Contrairement à l'évolution des autres supports en unités de compte du contrat AFER, celle d'AFER Immo n'est pas liée aux variations des marchés financiers.
AFER Immo n'offre aucune garantie de performance ou de capital.
Ce support en unités de compte bénéficie de la garantie plancher en cas de décès avant 75 ans.

INFORMATION IMPORTANTE : investissement limité

Le marché de l'immobilier n'étant pas extensible et pour préserver la qualité des investissements réalisés, une enveloppe maximale annuelle de souscription est mise en place. Celle-ci est fixée en début d'année par le gérant Aviva Investors Real Estate France (AIREF) en fonction de ses anticipations sur les marchés immobiliers.

Pour l'année 2012, cette enveloppe est fixée à 100 millions d'euros.

1. Une diversification immobilière à la recherche de la performance

AFER Immo offre un double moteur de performance :

• Un rendement en capital : l'appréciation dans le temps de la valeur des immeubles et des autres actifs détenus,
• Un rendement locatif : les revenus récurrents de la SCI provenant principalement des loyers perçus des immeubles.

AFER Immo est constitué d'un portefeuille diversifié et souple d'un point de vue sectoriel. Cette diversification sectorielle flexible permet ainsi de saisir les opportunités de marché.

L'ensemble des résultats de la SCI AFER IMMO est redistribué aux adhérents au contrat AFER ayant choisi ce support en unités de compte (après prélèvement des frais de gestion et de garantie plancher du contrat AFER) sous forme de parts supplémentaires.
 

2. Un investissement dans la pierre avec les avantages de l'assurance vie

Ce fonds innovant vous permet d'accéder au marché de l'immobilier, avec un investissement majoritairement dans l'immobilier physique dont l'objectif est une valorisation à long terme.

Avec AFER Immo, vous diversifiez votre épargne en investissant dans l'immobilier tout en profitant des avantages fiscaux de l'assurance vie et sans pâtir des difficultés de gestion de l'immobilier.
 

3. Un gérant de qualité spécialiste de l'immobilier

En investissant sur AFER Immo, vous n'avez aucun souci de gestion contrairement à un investissement individuel. Vous bénéficiez de l'expertise d'un spécialiste de l'immobilier, Aviva Investors Real Estate France (AIREF), filiale d'Aviva spécialisée dans la gestion immobilière, pour constituer et gérer le patrimoine de la SCI AFER IMMO.
La stratégie développée par le gérant AIREF pour AFER Immo (diversification, souplesse, flexibilité…) tient compte de l'ensemble des enjeux actuels des différents marchés immobiliers.

Par la qualité et la performance de ses prestations, le gérant AIREF bénéficie d'une grande expérience et d'un savoir-faire reconnu sur le marché.

 Répartition cible des investissements de la SCI AFER IMMO :

• 70% = investissement direct dans l'immobilier physique pour créer de la valeur ajoutée à long terme ;
• 20% = investissement indirect dans l'immobilier via des parts de SCPI (Sociétés Civiles de Placement Immobilier), OPCI (Organismes de Placement Collectif Immobilier), sociétés foncières cotées et OPCVM (Organismes de Placement Collectif en Valeurs Mobilières), pour renforcer la diversification du portefeuille ;
• 10% = poche de liquidités (OPCVM monétaire par exemple) pour couvrir les besoins en fonds de roulement et faire face aux travaux de rénovation et de restructuration de certains immeubles.

Les immeubles et biens détenus seront sélectionnés sur différents marchés actifs et situés à des emplacements recherchés.

Répartition cible des investissements en immobilier direct (représentant 70% de la composition d'AFER Immo) :

• 65% = investissement dans l'immobilier d'entreprises : ce secteur (bureaux et commerces), où se concentrent les volumes de transaction d'immeubles en bloc les plus importants, connaît actuellement de bonnes performances et sera privilégié ;
• 15% = investissement dans le logement : cette classe d'actifs, peu volatile et très faiblement corrélée avec les marchés actions, procure des revenus réguliers ;
• En fonction des opportunités de marché (20%) : des investissements pourront être réalisés dans des secteurs où les besoins sont élevés et offrant des revenus réguliers (par exemple, le secteur des résidences pour personnes âgées et dépendantes).

Cette allocation d'actifs cible est susceptible d'évoluer en fonction des opportunités de marché.